Účelom živej vôle pre banky
V posledných rokoch v dôsledku finančnej krízy v roku 2008 regulačné orgány na celom svete požadovali, aby sa takzvané živé závety vypracúvali bankami a finančnými inštitúciami rôzneho druhu. Života pre banku alebo inú finančnú inštitúciu označuje pohotovostný plán, ktorý je na policu v prípade, že sa tento subjekt stane insolventným a musí byť uzavretý, predávaný a / alebo rozdelený.
Jedným z často diskutovaných aspektov takéhoto plánu je, že môže vyžadovať oveľa jednoduchšie firemné štruktúry, než sú dnes často používané významnými nadnárodnými finančnými inštitúciami na minimalizáciu daní a / alebo na zmiernenie regulačnej záťaže. Ak áno, reštrukturalizácia finančných inštitúcií s cieľom uľahčiť životné vôľu môže vážne znížiť ich ziskovosť, čím obmedzí ich schopnosť poskytovať úvery a možno aj paradoxne zníži ich finančnú silu.
Dôsledky podrobnej životnej vôle
Ďalším ironickým zvratom je, že ratingové agentúry začali naznačovať, že existencia podrobnej životnej vôle môže spôsobiť zníženie ratingu spoločnosti.
Dôvodom je, že s aktívnou vôľou môže byť pre regulačných orgánov jednoduchšie nechať inštitúciu zlyhať, ak sa dostane do vážnych finančných ťažkostí. Skutočne, veľa z dôvodov pre životné vôle je znížiť výskyt finančných spoločností, ktoré sú "príliš veľké na to, aby zlyhali".
Návrh zákona o finančnej reforme Dodd-Frank
Návrh zákona o finančnej reforme Dodd-Frank z roku 2010 stanovuje, že holdingové spoločnosti s viac ako 50 miliárd dolárov musia pripraviť živé závety a predložiť ich finančným regulátorom.
V čase prechodu bolo ovplyvnených viac ako 100 bánk a iných finančných spoločností. Niekoľko zahraničných finančných firiem, ktoré majú obmedzené stopy v Spojených štátoch, sa usilovalo o oslobodenie od dane z dôvodu, že by sa nemali považovať za zákonné, na základe ich celosvetovej veľkosti. Najväčší 9 bankových inštitúcií v Spojených štátoch museli do 1. júla 2012 predložiť svoje životné závety. Medzi tieto banky patrili:
- JPMorgan Chase
- Citigroup
- Goldman Sachs
- Morgan Stanley
- Americká banka
- Barclays
- nemecká banka
- Credit Suisse
- UBS
Zhrnutia plánov týchto bánk by mali byť k dispozícii na kontrolu zo strany širokej verejnosti. Najdôležitejšie z týchto životných závetov sú (na "Banky pripravujúce sa na koniec", The Wall Street Journal , 26. júna 2012):
- Plány musia byť každoročne aktualizované.
- Regulačné orgány môžu požadovať častejšie revízie.
- Problémové banky môžu byť nútené získať viac kapitálu alebo obmedziť rast.
- FDIC , po konzultácii s Federálnou rezervou, môže rozbiť problémovú banku.
Menšie banky čelili termínom podania k 31. decembru 2013 na predloženie vlastných životných vôľ.
Tiež známy ako: pohotovostné plány alebo plány na riešenie krízových situácií pre bankroty alebo finančné inštitúcie, ktoré nie sú v konkurze.
Historické pozadie: Ak by Bear Stearns alebo Lehman Brothers mali živé vôľu predtým, ako sa v roku 2008 stanú platobne neschopnými, niektorí pozorovatelia sa domnievajú, že ich operácie mohli byť zničené usporiadaným spôsobom, bez toho, aby zhoršili všeobecnú celosvetovú finančnú a hospodársku krízu, ktorá namiesto toho vznikla.
Najmä rast finančných inštitúcií, ktoré sú považované za "príliš veľké na to, aby zlyhali" bez toho, aby riskovali rozsiahly finančný a hospodársky kolaps, viedlo k tomu, že koncepcia takzvaných životných závetov pre tieto firmy je regulačnou iniciatívou, ktorej cieľom je zabrániť takýmto krízam v budúcnosti.